La semana pasada el tema de la insuficiencia del crecimiento, con su corolario negativo en el empleo, fueron las expresiones externadas con mayor énfasis por autoridades, organismos económicos diversos, y voceros de los sectores productivos, que pidieron acciones de las autoridades.

En México el lento crecimiento del PIB, registrado en el primer trimestre del año, con un ritmo anual ligeramente inferior a 1%, fue el tema que ocupó la preocupación del Presidente de la República y a los sectores productivos, inquietos por las tendencias mundiales que impactan al país, por lo que pidieron mayores acciones y proyectos que detonen la economía.

Fue la preocupación también externada en Europa por Francois Hollande, presidente de Francia, que ha sostenido importantes diferencias con su homóloga alemana, en torno a las políticas que han venido siguiendo por un buen tiempo, los países europeos, bajo la influencia de Alemania.

“La recesión provocada por las políticas de austeridad, amenaza la identidad de la Unión Europea” dijo, y “si Europa no avanza, se borrará del mapa del mundo y del imaginario colectivo. No se trata de ser conservadores o progresistas, sino de superar los egoísmos nacionales y salvar el proyecto. Es hora de dar un nuevo impulso a Europa” dijo Hollande al cumplir su primer año de mandato.

Anunció una ofensiva para cambiar la estrategia de la Unión y sacar a Europa de su apatía. Le ofreció a Alemania un acuerdo para progresar hacia una unión económica y política de Europa que culminaría en doce años con un planteamiento –sea cual sea el gobierno–. La meta que propuso fue crear una unidad económica europea con todos los poderes e instrumentos –de país– para orientar la economía de la unión.

Por su parte, la Organización para la Cooperación y Desarrollo Económicos (OCDE), con sede en Francia y presidida por el mexicano José Ángel Gurría, advirtió que México enfrentará el desafío de mantener el tipo de cambio del peso en niveles viables para la economía, sobre todo ante un escenario de reversión de los flujos de capitales que han entrado en forma masiva a México; y al agregar que “la economía global todavía está bajo tensión por lo que permanece un gran riesgo de que pueda salpicar a México”.

“Nuestro país –dijo– tiene una fuerte e importante interdependencia comercial con los Estados Unidos, y si a los norteamericanos no les va muy bien, en estos momentos delicados de la economía mundial, ·esto podría ser un gran riesgo para el país”.

Esa consideración es especialmente relevante en estos momentos en los que por diferencias ideológicas y políticas en las cámaras legislativas norteamericanas, la falta de acuerdo podría generar fuerzas recesivas importantes, más allá de la desaceleración actual, que tendría México que enfrentar.

“Por lo anterior, los legisladores y las autoridades financieras del país deberán estar atentos a todas la decisiones de los bancos centrales en el mundo”, recomendó Sean Dougherty, economista senior para México de la OCDE.
 

La semana pasada, en gira por el Sureste de México, presidida por el Presidente de la República; el Secretario de Desarrollo Agrario, Territorial y Urbano (SEDATU) y el Secretario de Hacienda y Crédito Público (SHCP); se anunció un Programa Nacional de Vivienda para elementos de seguridad pública en el país, con el fin de resolver el rezago habitacional de ese importante segmento poblacional y acceder a satisfacer sus necesidades de una vivienda digna.

Con base en la política nacional de vivienda anunciada en febrero pasado por el Ejecutivo nacional, la SEDATU y la Sociedad Hipotecaria Federal (SHF), llevaron al cabo un diagnóstico para identificar las necesidades de dicho sector a fin de resolver el rezago habitacional de los 180 mil policías, agentes de tránsito, guardias y vigilantes identificados, cuyas familias necesitan mejorar su situación de vivienda.

El primer Estado de la federación en integrarse en el programa fue Campeche, para el que se elaboraron esquemas de crédito y garantías por la SHCP y la SHF, para atender las necesidades particulares detectadas en sus fuerzas de seguridad. El análisis se hizo de forma coordinada entre la Comisión Estatal de Suelo y Vivienda y las instancias federales: SEDATU, la Comisión Nacional de Vivienda (CONAVI) y la SHF.

El programa diseñado en Campeche incluye: Una aportación de 18 millones de pesos por el Estado, otros 18 millones de la CONAVI, y crédito y garantías por parte de SHF de 70 mil o 90 mil pesos, según el requerimiento de financiamiento de cada una de las acciones de vivienda requeridas. El programa incluye también aportaciones en especie del Estado y municipios, como reservas territoriales, licencias y permisos; igual que garantías de FONHAPO, y garantías de primeras pérdidas para los intermediarios financieros, en apoyo a los créditos de la SHF.

Adicionalmente la SHF dará una asesoría a las familias a beneficiarse, para ayudarlas a definir sus necesidades y preferencias entre: (1) Mejoras a sus viviendas; (2) Autoconstrucción; (3) Adquisición; o inclusive (4) Renta.

En Campeche se definieron seis esquemas de mejoramiento de viviendas, con costo promedio de 34 mil pesos; los costos a aplicar para la adquisición de vivienda fueron 145 mil o 185 mil pesos, según el caso.

Y ahora, entre mayo y julio las demás entidades federativas presentarán sus programas mediante convenios en los que todas las partes presentarán sus compromisos de participación y de aportación para el programa de sus respectivas entidades federativas. Se espera que unas 17 entidades federativas participen. Representarán un premio a la lealtad y al cumplimiento de sus responsabilidades asignadas.

Éstas recibirán financiamiento a través de las entes financieras, preferentemente reguladas. Los programas incluirán diagnóstico de sus necesidades y talleres de administración financiera para ayudar a las familias escoger entre las opciones la que más les sea viable.

La visita del presidente norteamericano Barack Obama, y sus diálogos la semana pasada con el Presidente Enrique Peña Nieto, sin duda surtirán importantes resultados en un plazo relativamente corto. Había preocupación por la esperada iniciativa mexicana de modificar el orden de las prioridades en los programas conjuntos –México-Estados Unidos– para fortalecer lo económico por sobre la seguridad, habida cuenta de la importancia del tema para el bienestar de nuestras dos naciones y por las importantes interconexiones que existen entre nuestras dos economías.

Pero primero hay que dilucidar los efectos que la respuesta mexicana debió haber causado en el presidente norteamericano, acostumbrado, como está, de recibir total aceptación a sus sugerencias y planteamientos.

Comentamos esto porque desde antes de su arribo al país, las especulaciones tanto en México como en Estados Unidos, se centraban en la preocupación, expresada por la prensa de nuestros vecinos, por la posibilidad de que México le asignara menor peso al tema de la seguridad, dados los compromisos de Obama con sus legisladores, en los diversos foros de su país.

De hecho, en México se abrigan serias preocupaciones por su penetración en la economía norteamericana y por la tendencia a que esa siga perdiendo dinamismo por los efectos de su competencia con el nuevo jugador en el tablero económico mundial, que es la República Popular China.

También hay preocupación por el supuesto desperdicio de oportunidades de México en el mercado norteamericano, ya que China y Corea del Sur han ganado mercado en 44 categorías que anteriormente tenía el país. En 2012, México quedó con 52% del mercado de equipos de refrigeración de Estados Unidos, contra 54% del año anterior. Ese grupo de productos es una de las 44 categorías en donde el país perdió mercado en Estados Unidos.

Más ejemplos de las “oportunidades perdidas” abundan y son atribuibles, entre otras causas, a que las cadenas de proveeduría local no son lo suficientemente fuertes como para hacer crecer la oferta de sus productos. Otra causa podría estar relacionada con el encarecimiento del peso mexicano, en fechas recientes, consecuencia de su revaluación vis a vis el dólar norteamericano, por las fuertes entradas de divisas a la economía mexicana para aprovechar las mayores tasas de interés que ganan dichas inversiones financieras en instrumentos financieros mexicanos.

Por otra parte, hemos evidenciado la desaceleración de las economías industriales en los últimos años, como es el caso de los Estados Unidos y los países europeos en recesión, entre los principales.

No obstante ello, las expectativas para la economía mexicana, en 2013, son ahora de un crecimiento de 3.3% en términos reales y una inflación cercana a 4 por ciento. Ambas cifras muestran ligeros deterioros sobre las proyecciones de la unidad de Planeación Económica de la Secretaría de Hacienda. Esas tendencias han sido ratificadas por pronósticos recientes del Banco de México, que bajan el PIB y suben la inflación, si bien ligeramente sobre lo originalmente proyectado.
 

El pasado fin de semana concluyó la reunión anual de los banqueros, convocados por la Asociación de Bancos de México (ABM), ocasión que sirvió para intercambiar experiencias entre ellos y para las autoridades financieras, afinar el diseño de una reforma financiera, que tenga como principal objetivo, impulsar el crédito a los sectores productivos mexicanos.

Tanto la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP) como el Banco de México, le han dado importancia a esta iniciativa, como instrumento para elevar el PIB de México, que ahora está proyectado para otro año de crecimiento de 3.5%, en el 2013.

Detrás de ese objetivo también está la política de promover el empleo en México, especialmente en el sector formal, que es donde los trabajadores y sus familias se aseguran de contar con la protección social en salud y en alcanzar la merecida jubilación, en los albores de la vida laboral, objetivos indispensables para proteger contra la pobreza, un mal endémico en nuestro país, desde siempre.

Es previsible que la economía mundial no ofrezca —en el futuro próximo— significativos resultados, si nosotros no los promovemos mediante políticas públicas promotoras de crecimiento económico, como las que están en proceso; algunas ya concluidas y otras en vías de diseñar.

Estados Unidos, nuestro principal cliente y socio comercial, por ejemplo, tendrá este año una economía en desaceleración, por lo que no podemos esperar que nos comunique gran dinamismo en el crecimiento y en el empleo.

Y peor está la situación de las naciones europeas, que están casi todas en recesión. Este año se espera un resultado global negativo para ellos, en cuanto a su PIB; y en materia de empleo. Casi todas reportan muy altos niveles de desempleo, especialmente entre los jóvenes; por lo que seguro está que seguiremos encontrando, a muchos ciudadanos de esos países en busca de trabajo en nuestros centros urbanos como el Distrito Federal, Guadalajara, Cancún y Monterrey; mas no en nuestras ciudades fronterizas Norte, por el contagio con Estados Unidos, que tendrá este año una situación relativamente recesiva.

Las medidas que están en proceso de implantar las autoridades federales, constituyen políticas públicas promotoras de actividad económica, como la Reforma Financiera en proceso, que se orientará a que haya crédito más abundante para los segmentos productivos, especialmente para las pequeñas y medianas empresas (Pymes).

En ese contexto, el Gobernador del Banco de México, Agustín Carstens, pide que se acelere dicha reforma, para que los beneficios de las bajas tasas de interés y el mayor crédito en la economía, beneficien a los consumidores y a la sociedad en general.

También tenemos las importantes políticas de proveer garantías crediticias para proteger los financiamientos contra primeras pérdidas a desarrolladores, incluyendo para ampliación, mejora, autoproducción y para los créditos hipotecarios, medidas de gran valor social y altamente generadoras de empleo.

Además están las políticas financieras para mejorar las economías de familias en el campo mexicano y en las zonas pobres de las grandes ciudades, donde hay núcleos de población en condiciones de alta marginalidad y pobreza alimentaria.
 

La semana pasada inició con expectativas económicas mundiales poco optimistas, cuando el Fondo Monetario Internacional reportó sus expectativas de crecimiento económico global para 2013, que las bajan de 3.5%, originalmente proyectado, a 3.3%; situando a Europa en otro año de contracción de -0.3%, y crecimientos en los Estados Unidos y Japón de 1.9% y 1.6% respectivamente, mientras que para México es de apenas 3.4%, cuando las estimaciones locales para nuestro país en 2013, giran en torno a 4 por ciento.

Dichas proyecciones económicas mundiales precedieron la reunión de primavera del FMI, que sesionó la semana pasada en Washington, misma que fue precedida por la reunión del G-24, de los países en desarrollo, que preside el Secretario de Hacienda, Luis Videgaray.

Tras apuntar que la economía mundial está creciendo a tres velocidades y que es indispensable que se unifique la recuperación mundial de la economía -de la recesión del 2008- que es desequilibrada entre regiones. Subrayó la lentitud de los países avanzados, que en promedio andan en torno a 1.2% de crecimiento para el 2013; las economías medias, como México, que las proyectan en ritmos entre 2.8% y 5%, y al que se mueven los asiáticos en torno a China, que registrarán ritmos entre 5% y 7% el año en curso.

Por su parte, el informe del Banco Mundial se enfocó en algo muy diferente, y que coincide mucho con la cruzada contra el hambre de México, que es la inclusión social, que está promoviendo nuestro país y que contará con el apoyo del Banco Mundial.
 Coincidiendo, el presidente del BM, Jim Yong Kim, declaró que no puede existir un crecimiento sostenible en el largo plazo sin inclusión social. "Tiene que haber un aspecto de justicia en el crecimiento; un desarrollo justo, con inclusión, con oportunidades para todos los ciudadanos, para ampliar su capacidad de tener opciones".

Durante la entrevista en el marco de la reunión anual de primavera del FMI y del Banco Mundial, apoyó la política mexicana de inclusión. "Es un programa muy positivo debido al mayor acceso a servicios básicos para la población, el crecimiento económico y mejores políticas sociales que dirigen la inversión a la educación, al Seguro Popular y al programa de Oportunidades.
 Es importante el programa del Presidente Peña Nieto, impulsado en el Pacto por México, para integrar reformas, porque ahí participan los distintos partidos políticos, agregaron.

Mientras tanto, surge un conflicto político entre la Canciller alemana, Angela Merkel, y un fuerte grupo de políticos de oposición, que le dicen que debe decidir entre rehacer Europa o salir del euro. Muy crítico con el papel de Alemania en las sucesivas crisis de la Unión Europea, el influyente George Soros, insistió en que es necesario recuperar el espíritu de cooperación en la Unión.

En el marco de la toma de protesta del Consejo Directivo de la Cámara Nacional de Vivienda (CANADEVI), la semana pasada, el Presidente Enrique Peña Nieto dio una clara señal de la importancia que le concede a dicho sector, por los beneficios sociales que genera en la vida de miles de familias mexicanas, y por las ramificaciones económicas que la oferta de viviendas puede propiciar en la actividad económica y en la generación de empleo en el país.

Los momentos económicos mundiales, enmarcados en la grave recesión europea; y la cada vez más evidente desaceleración económica de los Estados Unidos, Canadá, Japón y los países asiáticos como Corea y otros industriales, que giran en su derredor, evidencian la importancia de las políticas públicas, como las estructurales, que su gobierno está promoviendo con el Congreso de la Unión.

Fue claro en sus intervenciones, al comunicar reglas de sus políticas a las dependencias federales que operan en el sector vivienda, importantes como son en estos momentos de dificultades económicas en todo el mundo, por los efectos positivos que pueden ejercer en la economía nacional.

Es precisamente en ese contexto que hace unas cuantas semanas, la Sociedad Hipotecaria Federal (SHF), importante banco de desarrollo, anunció conjuntamente con la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP), el establecimiento de un Fondo de Garantía de 15 mil millones de pesos para cubrir hasta 30% de las primeras pérdidas de los bancos y demás instituciones financieras, en sus créditos a la construcción de viviendas; mismo que resultó muy exitoso y hasta sobre-suscrito, quizás requiriendo una ampliación.

Ese Fondo de Garantías tiene precisamente el objeto de inducir financiamientos a la vivienda, al ofrecer coberturas parciales, por posibles “primeras pérdidas”, en créditos a la construcción que al sector viviendero concedan los bancos y demás entidades financieras dedicadas a dicho sector.

De la misma manera, como también se constituyó otro fondo, pero esta vez para apoyar las primeras pérdidas, a los bancos e instituciones financieras especializadas, en sus créditos hipotecarios concedidos a los adquirentes de viviendas.

Esta política pública, de apoyo a la vivienda, al empleo y a la promoción de la actividad económica en México –que atestiguamos la semana pasada en la asamblea de la CANADEVI– evidentemente forma parte de una política más amplia, que todos observamos en el largo viaje del Presidente Peña Nieto, que visitó los dos ejes de países asiáticos: la República Popular China, por un lado, y el Japón, por el otro, en torno a los que giran un número importante de países industriales, y cuyas economías son y pueden ser muy importantes para México, en el futuro.
 

El Presidente Enrique Peña Nieto, en su visita asiática de la que apenas viene de regreso, visitó los dos polos asiáticos más importantes: el eje de economías en torno a China y el que gira en torno a Japón. Ambos son de suma importancia para México, pero en materia de dinámica de crecimiento, no podrían ser más opuestos.

China es la gran triunfadora del Siglo XXI, con una dinámica de crecimientos anuales de dobles dígitos, que experimenta desde las últimas décadas del siglo pasado, logrando avances sociales sin parangón y un futuro que ya la sitúa –en las proyecciones de todos en el mundo– como la economía más grande e importante del planeta, sobrepasando en menos de diez años, a los Estados Unidos.

Por su lado, Japón –país pequeño– irrumpió con fuerza en la escena mundial hace apenas 90 años y tuvo la audacia de enfrentarse en guerra, primero contra China y luego contra Estados Unidos y sus aliados en la Segunda Guerra Mundial. Perdió ambas guerras, pero el éxito militar estaba basado en su sector industrial militar, su tecnología y su capacidad de innovar.

Pero todavía, a finales de esa guerra, los productos que empezó a exportar al mundo eran primitivos y mal hechos; tanto así, que decir “hecho en Japón” era sinónimo de mala calidad. Pero su increíble capacidad de ahorrar, aprender, innovar, imitar, copiar e investigar, la llevó a ser uno de los centros tecnológicos más importantes del mundo.

Nuestro papel como productor automotriz es, en gran medida, gracias a los autos japoneses que producimos y exportamos a todo el mundo. Lamentablemente no hemos tenido la capacidad de producir aquí –como fuente de nuestra propia tecnología– la mayoría de los bienes intermedios que esa industria requiere, porque la realidad es que no hemos logrado pasar de la etapa de ensambladores.

El milagro chino es otra cosa. Como país, son inmensos; son más que un continente; han sido productores de casi todo; tienen una población que conforma casi la cuarta parte de la humanidad y su poderío económico crece a un ritmo antes inimaginable. Sus reservas internacionales podrían poner en jaque al propio dólar por la inmensidad a la que han llegado, a causa del déficit de balanza de pagos incontenible de EU, dólares que han encontrado su natural puerto de abrigo en China. Precisamente así fue que la moneda norteamericana asumió el papel de moneda de reserva, hace como un siglo.

La decisión histórica y previsora de ese viaje, con sus mensajes para la proyección de México en ese mercadote, era importantísima. De hecho debió haberse dado antes, pero lamentablemente al Gobierno anterior no se le ocurrió, como sí fue el caso de nuestros vecinos en torno a Brasil, que se empezaron a mover con agilidad e inteligencia, de modo que las Américas tienen la oportunidad de actuar muy cercanamente con China para ser puentes de procesos productivos en una economía mucho más grande. En esa posición México está muy fuerte. Pero aún así, también es importante para nosotros que Japón tenga éxito en la política que está por empezar a aplicar, para salir de la deflación en la que ha estado atorado, durante las últimas dos décadas de crecimientos negativos, año tras año; una tendencia que se dio por la elevadísima propensión a ahorrar de los japoneses.

Nosotros no tenemos experiencia en ese problema, que sí es problema, porque la deflación es cuando los precios tienden a BAJAR, situación que induce comportamientos muy opuestos al crecimiento, ya que resulta conveniente para la gente no ejercer compras, sino ESPERAR hasta que los precios hayan bajado, y nunca terminan de bajar. Ese círculo vicioso es como un remolino que absorbe toda la energía necesaria para crecer.

De ahí que, ahora, Japón inició una política monetaria expansionaria que tiene como objetivo LOGRAR una inflación de 2% anual. . . casualmente muy parecida a la que tenemos.
 

Las noticias nacionales e internacionales dieron cuenta una vez más, la semana pasada, de que los chicos también pueden desestabilizar las economías o reducir el desarrollo si no se resuelven sus dificultades.

El tema internacional trata con la pequeña isla mediterránea de Chipre, actora importante desde la antigüedad por su sitio geográfico entre los grandes actores de Este y Oeste, como fueron Roma, Grecia y el Imperio Otomano. Pero en esta ocasión por su papel de intermediario financiero para los países vecinos cuyos ciudadanos ahorran sus fortunas y sus ahorros en sus bancos.

Chipre entró en crisis en 2009, por causas muy similares a las de las demás economías occidentales: las especulaciones crediticias de los bancos y mercados de valores, que surgieron a raíz de la eliminación de los controles oficiales, por sugerencia del Presidente Bush, que sostenía que las autoridades bancarias y de valores no eran necesarias porque el mercado se encargaba de regularlas.

De manera que ahora todas las entes calificadoras internacionales como Moody`s, Fitch, y Standard & Poor’s, degradaron sus notas crediticias y el problema fue que el Gobierno, pequeño como es la isla, no los podía rescatar. El presidente del país,  Nikos Anastasiadis , incluso viajó a Rusia en busca de apoyo, ya que las fortunas principales en depósito eran de rusos.

Antes de partir, dicho presidente había propuesto que todos los depositantes en los bancos del país pagaran un impuesto para rescatar a los bancos, pero fue rechazado por el Parlamento. Entonces, la única alternativa que le quedaba a Chipre era abandonar la Zona Euro, por los problemas que estaba causando.

Pero al final, entraron Alemania y el Fondo Monetario Internacional y determinaron sugerir que todos los depósitos inferiores a $100 mil euros quedaban a salvo y los de mayor cantidad, se encargaran de pagar las cantidades necesarias para rescatar a los dos principales bancos de Chipre. Y así quedó.

* * *

En México, el problema de los chicos surgió con motivo de los estados y los municipios que entraron en grandes problemas por la excesiva deuda contratada durante los últimos años. Ahora tendrán que sujetarse a los dictámenes de una ley que va a regular la forma de autorizar la deuda éstos.

Finalmente, por otro lado avanza la iniciativa de reforma financiera para promover mayor acceso al crédito bancario a las empresas productoras, mismas que en México reciben una proporción reducida e insuficiente de crédito, medido como proporción del PIB, a diferencia de lo que ocurre en los vecinos exitosos como son Brasil y Chile.

Esta nueva ley tendrá dos facetas importantes para el futuro desarrollo de México. La primera es que se canalizará más financiamiento a las empresas productivas; y la segunda es que el Estado mismo impulsará crédito a las pequeñas y medianas empresas Pymes.
 

Advirtió el Banco de México la semana pasada que la economía mexicana comenzó a presentar signos de desaceleración, al registrar un ritmo menor de crecimiento durante el cuarto trimestre de 2012, respecto de lo logrado durante la primera parte de ese año; y que los sectores más afectados fueron el industrial y el de la construcción, especialmente el de las viviendas privadas.

Recordemos que el año pasado nuestro PIB subió 4.1%, un ritmo muy superior al registrado en los países desarrollados de Europa, Norteamérica y Asia-Norte, como Japón, Corea y otros, pero muy bajo si nos comparan con 6% anual del medio siglo que siguió a la gran depresión mundial de los años treintas del siglo pasado, y a lo logrado por China, India y la mayoría de las economías sudamericanas, en años recientes. Pero no obstante esa desaceleración mexicana, afortunadamente el desempleo en el país ha seguido siendo bajo, si contamos los dos mercados laborales, el formal y el informal.

Ante esa evolución económica, el Estado mexicano ha estado tomando medidas en sus diversas instancias, para propiciar un mayor ritmo en el PIB del año en curso.

El propio banco central, por ejemplo, que tiene la misión de proteger la capacidad adquisitiva del peso mexicano con su lucha contra la inflación, que por cierto se subió un poco en meses recientes, tomó la medida de reducir medio punto porcentual –de 4.5% a 4.0%– su tasa de interés de referencia, que supone que tenderá a bajar la estructura de tasas de interés en la economía.

Por otra parte, La Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP), conjuntamente con la Sociedad Hipotecaria Federal (SHF), han tomado la decisión de apoyar a las empresas constructoras de vivienda con un fondo de 15 mil millones de pesos, para garantías de primeras pérdidas de hasta 30% de dicho monto, que tendrán el efecto de elevar los recursos disponibles a la construcción de viviendas, mitigando los riesgos que canalicen los bancos y otras entidades financieras a la empresas constructoras.

De la misma manera, la SHF con el apoyo de la SHCP está preparando un programa, también de primeras pérdidas, en los créditos hipotecarios que concedan las instituciones financieras, con sus recursos, este año. Ese fondo tenderá a elevar la disponibilidad de hipotecas por la protección que ofrecerá a los bancos y entidades financieras oferentes de hipotecas en los segmentos del mercado abierto, especialmente para viviendas tipo medio y popular.

Finalmente, la Presidencia anunció que el Gobierno federal piensa promover en próximas fechas, una reforma financiera que eleve la disponibilidad de créditos en el país, tanto de la banca comercial como de la de desarrollo.

“El crédito que ofrecen la instituciones financieras en México –dijo el Secretario de la SHCP, Luis Videgaray– “es muy poco para impulsar el crecimiento económico. Tenemos una de las bancas más sólidas del mundo, pero una de las que presta menos. El crédito bancario al sector privado, en México, es de apenas 26% del PIB, mientras que en Brasil es más de 50% y en Chile, más del 100%. Y es especialmente dramático cuando vemos el poco y limitado acceso que tienen las empresas micro y pequeñas; y de forma muy señalada, las medianas, particularmente para la formación de capital,” concluyó.
 

Decíamos la semana pasada que el Gobierno federal había constituido en la Sociedad Hipotecaria Federal (SHF) un nuevo programa de garantías para estimular el financiamiento bancario a la construcción de viviendas; un importante sector de la actividad económica, que ha venido declinando en los últimos tres años. Se trata de canalizar más y mejor crédito, como prioridad, a la vivienda.

La SHF es un relativamente nuevo banco de desarrollo del Estado mexicano, orientado a apoyar la compra de viviendas para las familias mexicanas; actividad especialmente imprescindible  tomando en cuenta la necesidad de financiar al segmento de la vivienda, dado que la población crece a ritmo elevado y manifiesta importantes tendencias de frecuente movilidad geográfica.

La demanda existe y estimamos que hay actualmente una necesidad de nueve millones de acciones de vivienda, para esta década, y esos requerimientos van para familias que quieran hacer mejoras en sus viviendas existentes, igual que para ampliaciones, así como para la autogestión en su construcción y, para viviendas nuevas. Todo, según la necesidad y capacidad de compra de las diferentes familias.

Adicionalmente, estamos en proceso de concluir un estudio para determinar la demanda y el procedimiento más recomendable para financiar viviendas en renta; un mercado que, en su esquema formal, casi no se acostumbra en México, por los riesgos que entraña, no obstante que en el resto del mundo es de suma importancia para las parejas jóvenes y otras, que no puedan o deseen disponer los recursos para adquirir su casa.

La SHF, como banco de desarrollo, tiene la misión de promover y apoyar el desarrollo del mercado de viviendas; pero no ofrece los financiamientos directamente a los usuarios finales, sino a través de intermediarios financieros, como los bancos comerciales y demás que existen, regulados por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores.

El esquema de garantías recientemente anunciado por el Gobierno federal, consiste en que la Sociedad Hipotecaria Federal, actuando como el banco de la vivienda, una especie de banco central del sector, inyecte esos recursos al mercado de viviendas, a través de intermediarios financieros, como bancos y demás entidades reguladas.

Se trata también de que la SHF, con sus recursos propios, dé liquidez al mercado de hipotecas, impulsando el crédito a la vivienda de diversos tipos y dimensiones, a través de instituciones financieras privadas, sin brindar esos recursos directamente a los usuarios finales.

Por ejemplo, el programa de garantías recientemente creado por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público para que lo opere la SHF, es de 15 mil millones de pesos y están para que se utilicen en cubrir las primeras pérdidas, hasta en 30%, en que incurran los intermediarios que financien a los constructores de  viviendas.

De la misma manera, se está diseñando una aplicación en la SHF de similares garantías, pero esta vez para cubrir las primeras pérdidas en que incurran intermediarios financieros por los financiamientos que concedan para la vivienda, en sus diversas formas, como una especie de seguro.